【行情解读】
周四(12月5日)因前一交易日黄金白银涨幅过大,昨日金银双双以震荡回落修复为主,今日欧洲时段后,因美国经济数据整体向好,黄金白银快速回踩确认周三突破是否有效,黄金最低回落至1217附近,现货白银最低回落3795附近。
昨日美国三季度GDP修正值及上周初申请失业金人数双双走好,据公布数据显示,美国三季度GDP增长由2.8%上修至3.6%,增幅超预期,为2012年第一季度以来最高水平。此外,申请失业金人士由上上周的32.1万人下降至上周的29.8万人,比经济学家的预期中值少了2.2万人,为连续第三周下降,表明就业市场有所改善。
笔者认为,在周三黄金白银破位上行乃因技术面的需要,并非是基础面实质性利好提振,并且在非农数据公布之前,市场将相对维持谨慎,因此缺乏跟进买盘,且技术面有修正的需要,同时配合美国经济数据走强,促使金银快速回吐此前涨幅,今日亚市盘中,或将维持谨慎交投为主。
【多空消息一览】
利好消息面:
1、美国10月工厂订单月率下降0.9%,预期会下降1.0%,9月份由上升1.7%修正为上升1.8%。其中,美国10月非国防工厂订单月率下降0.6%,前值上升1.4%。
利空消息面:
1、美国第三季度实际国内生产总值(GDP)年化季率增幅自2.8%上修至3.6%,高于市场预期的3.0%,并创下2012年第一季度以来最大增幅。
2、美国11月30日当周初请失业金人数减少2.3万,至29.8万,低于市场预期的32.5万,前值修正为32.1万,初值为31.6万。
【技术面解析】
现货黄金:
现货黄金在强势反弹后,昨日走势主要以震荡回落修正为主,整体来看,显示市场在非农公布前保持相对谨慎,目前金价仍在试探突破1361高点以来下降趋势线是否有效。从大周期来看,目前黄金仍然在空头主导的走势之中,晚间有非农数据公布,预计技术面将受到基础面破坏,建议注意风险控制。
现货白银:
现货白银昨日走出震荡节奏,先是下行突破3800,最低到达3794,然后拉升反弹到3890,这样的走势符合市场此时的情绪,在非农数据公布前,市场必定是十分谨慎的情绪,多空双方都僵持不前,行情走势上下震荡。现货白银目前的结构形态上处于趋势的底部,走势上有反弹的需求,运行的节奏也很良好,顺应趋势下行的节奏。价格在4000之下已经运行了2个多星期,没有实现有效突破,今日非农需要关注3900这一支撑位置,突破后可能开启一波反弹走势。
【操作策略】
现货黄金:
目前来看,黄金价格正在回踩确认突破1361高点以来的下降通道是否有效,因晚间基础面干扰较大,建议投资者以谨慎观望,待基础面明朗后顺势跟进为主,注意严格止损,控制风险。
现货白银:
今日晚间非农数据的公布,操作上需要控制好风险,合理仓位,严格止损。上方压力3900和4000,下方支撑3770和3720,操作上顺义趋势操作为主,同时做好突破单的准备。
【今日关注】
时间事件
1、21:30美国10月个人消费支出物价指数年率
2012年1月,美联储将核心PCE年率涨幅2%定为长期通胀目标,从此宣告美联储也有了明确的通胀目标。如果核心PCE年率升幅超过2%,美联储会紧缩货币政策,对美元有利。
2、21:30美国11月失业率
失业率是最重要的经济指标之一,深受劳动市场供需以及经济循环之影响,失业率的高低,也反映了经济的运行状况。尽管被视为滞后指标,失业人口是衡量总体经济健康状况的重要信号,因消费者支出与就业市场条件高度关联。失业率上升,预示消费减弱,对经济发展不利;失业率下降,说明经济好转。
3、21:30美国11月非农就业人数变化
非农就业人数变化反映出制造行业和服务行业的发展及其增长,数字减少便代表企业减低生产,经济步入萧条;在没有发生恶性通胀的情况下,如数字大幅增加,显示一个健康的经济状况,对美元应当有利,并可能预示着更将提高利率,也对美元有利。非农就业指数若增加,反映出经济发展的上升,反之则下降。
4、22:55美国12月密歇根大学消费者信心指数初值
金融市场信心是消费者支出的领先指标,占经济活动中大部分。密歇根大学消费者信心指数与消费者支出之间的相关性更为密切。如果消费者信心上升,债券市场将之视为利空,价格下跌;股票市场则通常视之为利好。美元汇率通常从联储寻求暗示,若消费者信心上升,则意味着消费增长,经济走强,联储可能会提高利率,那美元就会相应走强。